Đồng USD Mỹ đã tăng tuần thứ tư liên tiếp trong tuần này, với tỷ giá USD/JPY tăng 281 điểm theo tuần, khi các nhà đầu tư hạ kỳ vọng về mức độ và tốc độ cắt giảm lãi suất của Fed do một loạt dữ liệu kinh tế tích cực của Hoa Kỳ. Bất chấp sức mạnh của đồng USD Mỹ, vàng vẫn tiếp tục tăng mạnh trong tuần này, đạt mức cao kỷ lục trong phiên giao dịch. Sự không chắc chắn về cuộc bầu cử Hoa Kỳ và suy đoán rằng Israel sẽ tấn công Iran đã hỗ trợ giá vàng trong tuần này.

Trước cuối tuần (ngày 25 tháng 10), cổ phiếu Hoa Kỳ đóng cửa trái chiều. Cổ phiếu gặp khó khăn khi các vấn đề mới về chính sách lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang gây áp lực lên khẩu vị rủi ro của các nhà đầu tư. Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones giảm 0.62% đóng cửa ở mức 42,114.40 điểm; S&P 500 giảm nhẹ 0.03% đóng cửa ở mức 5,808.12 điểm; và Nasdaq tăng 0.56% đóng cửa ở mức 18,518.61 điểm, đạt mức cao kỷ lục trong phiên giao dịch.

Giá vàng tăng nhẹ vào tuần trước sau khi thoát khỏi tình trạng chốt lời, trong khi giá palladium mở rộng mức tăng lên mức cao nhất trong 10 tháng, được hỗ trợ bởi căng thẳng ở Trung Đông và cuộc bầu cử Hoa Kỳ. Vàng giao ngay tăng 0.95% lên 2747.50 USD một ounce trong tuần, tăng trong tuần thứ ba liên tiếp. Giá vàng đạt mức cao kỷ lục là 2758.50 USD vào thứ Tư. Israel bắt đầu các cuộc tấn công vào Iran vào sáng sớm thứ Bảy để trả đũa cho cuộc tấn công bằng tên lửa đạn đạo lớn của Iran vào ngày 1 tháng 10. Hãy chú ý đến kim loại quý vào đầu tuần này.

Sau khi giá bạc đạt mức cao nhất trong hơn 12 năm là 34.870 USD vào đầu tuần trước, đà tăng của kim loại trắng này dường như đã tạm dừng khi lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ mở rộng mức tăng và giảm xuống mức thấp nhất trong tuần là 33.145 USD trước cuối tuần. Israel bắt đầu các cuộc tấn công vào Iran vào sáng sớm thứ Bảy để trả đũa cho cuộc tấn công bằng tên lửa đạn đạo lớn của Iran vào ngày 1 tháng 10. Hãy chú ý đến kim loại quý vào đầu tuần này.

Tuần trước, thị trường ngoại hối toàn cầu có diễn biến đa dạng. Đồng USD Mỹ vẫn mạnh nhờ dữ liệu mạnh, đồng yên phục hồi trước cuộc bầu cử Nhật Bản và quyết định của ngân hàng trung ương, trong khi đồng euro và đồng bảng Anh bị hạn chế bởi hiệu suất kinh tế yếu và đồng USD Canada được hưởng lợi từ giá dầu tăng. Đồng USD Úc đã thử nghiệm mức thấp nhất trong 12 tuần. Nhìn chung, sự gia tăng của chỉ số USD Mỹ đã dẫn đến sự điều chỉnh của các loại tiền tệ chính và hiệu suất mạnh mẽ của dữ liệu kinh tế Hoa Kỳ đã làm dịu kỳ vọng của thị trường về việc cắt giảm lãi suất của Fed, thúc đẩy đồng USD hơn nữa. Chỉ số USD Mỹ đã hoạt động mạnh mẽ vào tuần trước, tăng 0.82% lên 104.31. tăng trong tuần thứ tư liên tiếp.

Trong tuần tới, trọng tâm của thị trường ngoại hối sẽ tiếp tục là con đường chính sách của Fed, trong khi dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp, thay đổi giá dầu và các điều chỉnh chính sách của Ngân hàng Nhật Bản sẽ là những biến số chính ảnh hưởng đến thị trường.

Tuần trước, giá dầu thô tương lai quốc tế đã tăng. Các nhà đầu tư đang đánh giá xung đột đang diễn ra và các cuộc đàm phán ngừng bắn ở Trung Đông, cũng như cuộc bầu cử Hoa Kỳ vào đầu tháng tới. Dựa trên các hợp đồng hoạt động tích cực nhất, dầu thô Brent đã tăng 4.09% trong tuần này, trong khi dầu thô WTI của Hoa Kỳ tăng 3.7% vào tuần trước. Giá dầu thô tương lai West Texas Intermediate (WTI) giao tháng 12 trên Sàn giao dịch hàng hóa New York đã tăng 1.59 USD, tương đương 2.26%, lên 71.78 USD một thùng vào thứ Sáu tuần trước. Dầu thô WTI đóng cửa ở mức 71.55 USD một thùng trong tuần, tăng 3.97%.

Sau khi đạt mức cao 69.519 USD vào đầu tuần trước, Bitcoin tiếp tục giảm xuống còn 65.260 USD trong tuần và phục hồi lên 67.700 USD trước cuối tuần, cho thấy giá của đồng tiền này đang đấu tranh dữ dội giữa phe tăng giá và phe giảm giá trước cuộc bầu cử tháng 11. Cơ hội chiến thắng của cựu Tổng thống Hoa Kỳ Trump đã từng tăng vọt lên 66.3%. Với sự thay đổi của ông để hỗ trợ Bitcoin và lời hứa thành lập quỹ dự trữ quốc gia Bitcoin của Hoa Kỳ, giới tiền tệ đã đặt cược điên rồ vào ông.

Lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ kỳ hạn 10 năm đã giảm nhẹ sau khi đạt mức cao nhất trong ba tháng là 4.26% vào đầu tuần này và hơi đi ngang vào thứ Sáu, nhưng vẫn ở mức khoảng 4.18%. Điều này cho thấy sự biến động của thị trường trái phiếu tiếp tục tăng. Lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 2 năm đã giảm nhẹ xuống còn 4.064%. Lợi suất biến động ngược với giá. Một điểm cơ bản bằng 0.01%. Trong khi đó, chỉ số VIX, thước đo sự biến động của thị trường, đã tăng lên 19 điểm, tăng đáng kể so với mức 15 của tháng trước.

Triển vọng tuần này:

Tuần này, thị trường sẽ tập trung vào một loạt các sự kiện có tác động lớn, đặc biệt là báo cáo việc làm hàng tháng của Hoa Kỳ (ngày 1 tháng 11) và các bản công bố thu nhập của một số công ty công nghệ lớn, bao gồm Amazon; Apple; và Microsoft. Những sự kiện quan trọng này sẽ tiết lộ sức khỏe của nền kinh tế Hoa Kỳ và có thể cung cấp tín hiệu cho các chính sách trong tương lai của Fed. Khi cuộc bầu cử tổng thống vào ngày 5 tháng 11 đang đến gần, thị trường kỳ vọng rằng nếu Trump trở lại nắm quyền, ông có thể một lần nữa thúc đẩy cắt giảm thuế và thuế quan, điều này có thể trở thành chất xúc tác cho một đợt lạm phát mới. Các nhà đầu tư cần chú ý chặt chẽ đến hướng đi của thị trường sau cuộc bầu cử và thận trọng khi đối phó với những biến động tiềm ẩn của thị trường và bất ổn địa chính trị. Thị trường có thể gặp phải sự bất ổn và rủi ro xã hội tiềm ẩn trong hai đến ba tháng tới và các nhà đầu tư cần chuẩn bị cho khả năng tâm lý thị trường tiêu cực gia tăng.

Thị trường chứng khoán: Cổ phiếu Hoa Kỳ chịu áp lực trong ngắn hạn và rủi ro báo cáo tài chính tại thị trường châu Âu vẫn chưa được công bố

Mặc dù chỉ số S&P 500 không giảm đáng kể vào tuần trước, nhưng tâm lý chung của thị trường vẫn thận trọng do chi phí đi vay tăng. Nhiều nhà giao dịch vẫn bảo thủ về xu hướng tương lai và một số nhà phân tích thậm chí đã hạ kỳ vọng về mức tăng cuối năm. Đặc biệt tại châu Âu, Remy Cointreau Group của Pháp và Eni Group của Ý đều đã hạ dự báo hiệu suất cả năm, nhấn mạnh tác động của áp lực giảm kinh tế đối với nhiều ngành công nghiệp khác nhau.

Ngoài ra, do đồng USD Mỹ tăng mạnh gần đây, lợi suất của các công ty Hoa Kỳ được tính bằng ngoại tệ đã giảm và thanh khoản toàn cầu cũng bị ảnh hưởng. Lợi suất trái phiếu chính phủ kỳ hạn 10 năm của Anh đạt 4.212% vào thứ Sáu, chủ yếu là do thị trường kỳ vọng rằng ngân sách do bộ trưởng tài chính công bố có thể nới lỏng các hạn chế về nợ, điều này sẽ làm tăng gánh nặng tài chính cho Vương quốc Anh. Đồng bảng Anh giảm 3% xuống còn 1.297 so với USD Mỹ. Được thúc đẩy bởi tâm lý sợ rủi ro toàn cầu, xu hướng này dự kiến ​​sẽ tiếp tục trong ngắn hạn.

Thị trường vàng và ngoại hối: hoạt động mua vào nơi trú ẩn an toàn hỗ trợ giá vàng và chỉ số USD Mỹ mạnh

Vàng đã thu hút hoạt động mua vào nơi trú ẩn an toàn một lần nữa vào tuần trước và giá đã từng tăng lên mức cao kỷ lục là 2,758.50 USD. Khi thị trường vẫn còn lo ngại về suy thoái kinh tế, sức hấp dẫn của vàng như một tài sản trú ẩn an toàn truyền thống đã tăng lên. Giá vàng có thể vẫn ở mức cao và biến động trong ngắn hạn. Các nhà đầu tư được khuyên nên mua vào khi giá giảm, nhưng hãy cảnh giác với khả năng biến động của dữ liệu việc làm sắp tới đối với đồng USD Mỹ.

Về đồng USD Mỹ, chỉ số USD Mỹ, thước đo giá trị đồng USD Mỹ so với các loại tiền tệ chính, dao động quanh mức 104 vào tuần trước và đạt mức cao nhất trong ba tháng là 104.57 vào thứ Tư tuần trước. Xu hướng này chủ yếu được thúc đẩy bởi dữ liệu kinh tế mạnh mẽ bất ngờ của Hoa Kỳ và thị trường dần dần giảm kỳ vọng Cục Dự trữ Liên bang sẽ cắt giảm lãi suất nhanh chóng. Lãi suất cắt giảm của Hoa Kỳ đã đạt 50 điểm cơ bản vào tháng 9. nhưng các nhà giao dịch nhìn chung dự đoán rằng lãi suất cắt giảm vào tháng tới có thể giảm xuống còn 25 điểm cơ bản vì Cục Dự trữ Liên bang thận trọng không điều chỉnh chính sách của mình quá nhanh.

Đồng euro đã giảm xuống dưới 1.08 so với USD, giảm đáng kể so với mức 1.12 của tháng trước, trong khi đồng yên vẫn ở mức khoảng 152.00 so với USD. Các quan chức chính phủ Nhật Bản đã đưa ra cảnh báo và nói rõ rằng họ sẽ trấn áp hành vi bán khống của những kẻ đầu cơ. Sau kết quả bầu cử quốc hội Nhật Bản tuần này, nếu đảng cầm quyền mất đa số, điều này có thể làm trầm trọng thêm sự yếu kém của đồng yên và cổ phiếu Nhật Bản, điều đáng chú ý trên thị trường ngoại hối. Bước vào cuối tuần, đồng bảng Anh đã phục hồi một số điểm đã mất và tâm lý thận trọng và lạc quan của thị trường cũng tìm thấy một số nhu cầu đối với đồng bảng Anh nhạy cảm với rủi ro. Bất chấp triển vọng chính sách cứng rắn của Ngân hàng Dự trữ Úc, đồng USD Úc vẫn giảm. Hãy chú ý đến mức tăng và giảm của mốc 0.66 trong tuần này. Các nhà giao dịch sẽ chú ý đến những rủi ro địa chính trị ở Trung Đông và sự bất ổn của cuộc bầu cử tổng thống Hoa Kỳ vào ngày 5 tháng 11.

Thị trường dầu mỏ: Tình hình Trung Đông có thể thúc đẩy giá dầu phục hồi

Tuần trước, thị trường dầu mỏ dần ổn định sau hai ngày giảm. Giá dầu thô Brent tương lai đóng cửa ở mức 74.66 USD một thùng vào thứ Sáu, trong khi giá dầu thô WTI ở mức trên 71.50 USD. Kể từ tuần trước, rủi ro nguồn cung do những thay đổi trong tình hình ở Trung Đông đã làm trầm trọng thêm mối lo ngại của thị trường. Mặc dù giá dầu đã giảm, nhưng tình hình địa chính trị ở Trung Đông vẫn hỗ trợ giá dầu. Nếu tình hình leo thang hơn nữa, dự kiến ​​sẽ có tác động tiêu cực đến chuỗi cung ứng, từ đó đẩy giá dầu lên cao. Cá nhân tôi cho rằng giá dầu vẫn có khả năng tăng trong tuần tới, đặc biệt là do khẩu vị rủi ro hình thành do những thay đổi trong tình hình ở Trung Đông.